消费者人工智能的丑陋经济学

本周之后，你可能会说消费者人工智能正在卷土重来。 Meta 的个人人工智能助手 Muse 及其毛绒吉祥物 Jolly 出人意料地大受欢迎。昨天刚刚发布的 OpenAI 的 Dots 似乎也在追求同样的卡通个人助理理念。而即将崭露头角的 Instinct 助手凭借其代理跑腿功能（专注于预订旅行、预订餐厅或取消订阅），估值达到了 100 亿美元。公牛箱很容易制作。 Agentic AI 终于变得足够可靠来处理日常任务。公司越来越多地向普通人推销这项服务，让他们从中获得真正的价值。如果你是一名投资者，这看起来非常像 2022 年推出的 ChatGPT——人工智能的原始力量开辟了一个以前不可能的产品类别。谁不想参与其中？但前沿实验室对消费者人工智能持谨慎态度是有原因的——这并不是因为技术不够好。即使是非常受欢迎的科技产品也开始触及消费者愿意支付多少钱的上限，而且尚不清楚更好的模型是否真的会带来更有利可图的消费者业务。其结果是全行业向人择模式转变，重点关注企业合同和垂直扩展。如果像 Muse 和 Instinct 这样的产品逆势而上，那是因为它们不太关心盈利。但消费者人工智能的基本经济状况并没有得到任何改善，任何进入该行业的人最终都将不得不应对这些问题。 Andreessen Horowitz 的半年度市场状况报告提醒了我们这些经济因素，该报告从今年夏天的 PNC 研究报告中提取了数据。在两张图表中，他们追踪了为人工智能服务付费的消费者比例缓慢增长的情况，以及他们支付的金额缓慢增长的情况。截至 5 月，2.2% 的消费者为人工智能付费，平均每月支出 31 美元。安德森对此持积极态度，他说：“就成熟的人工智能采用和利用而言，现在还为时过早。”有很大的成长空间！但在这两张图表中，增长速度似乎非常线性。即使模型取得了巨大的进步，愿意为人工智能付费的客户数量或他们愿意为此支付的金额并没有发生太大变化。例如，从 GPT-5.2 到 Astra 的巨大性能飞跃在图表上几乎看不到。每个消费者的数字不那么引人注目，但仍远低于标准的收支平衡点。如果你将 Netflix 作为市场饱和在线服务的标准（拥有 3.25 亿订阅者），那么每个客户 34 美元只能让你获得 110 亿美元的年收入，还不到 OpenAI 运营成本的三分之一。如果您认为 PNC 低估了采用率，您可以从美国银行获得类似的数据。 3 月份，该公司发现大约 3% 的美国消费者为人工智能付费，比上一年增加了 40%。 Menlo 9 月份的一项调查给出了稍微乐观的观点，发现四分之一的成年人每天都使用人工智能，其中一半的用户正在为此付费。消费者方法的问题与其说与收入有关，不如与成本有关。人工智能是一种运行成本异常昂贵的技术，特别是与社交网络或云计算等轻量级前辈相比。即使有数亿付费客户也不能保证您能够实现收支平衡。值得赞扬的是，OpenAI 似乎很好地适应了这些事实。据广泛报道，该公司向企业转型的战略在很大程度上取得了成功，据报道，自 7 月份以来，企业预订量翻了一番。即使是 Dots 的发布也具有很强的企业角度，展示了新的个人代理如何为软件工程师和代理创意人员提供帮助。从流行但廉价的消费者服务中赚钱的一种长期方式是以加价将其出售给企业，而 OpenAI 似乎正在遵循这一策略。很难说这对 Muse 和 Instinct 意味着什么。 Muse 背后有 Meta 个性化广告定位的强大力量，这给了它更多的货币化选择，并在它成为一个紧迫问题之前有更多的时间。值得注意的是，Meta 已经在探索企业角度。本能有一个单独的计划，涉及从通过代理商进行的购买中抽取一部分，这可能会提高上限。据推测，它还能够避免训练前沿模型的成本，这将有很大帮助。但消费者人工智能丑陋的经济学给公司在不利用企业收入的情况下合理增长的规模设置了硬性上限。这是主要实验室已经吸取的教训，也是该行业为数不多的几件似乎没有改变的事情之一。