手机疯狂涨价，长鑫缝缝补补

文 | 象先志 同样买一台256GB的iPhone Pro，今年要比去年多准备1000元。 9月发布的iPhone 18 Pro，国行256GB版本首发价9999元，iPhone 17 Pro则是8999元。新机的处理器、影像和其他配置也在变化。对于消费者，苹果怎样分配采购成本是一回事，付款时多出来的1000元，是自己的事。 国产手机厂商也为价格做辩解。月初，卢伟冰在柏林接受《21世纪经济报道》等媒体采访，谈到成本上涨时说，不能简单转移成本，卖得更贵，就要让用户感到产品更值。按照报道，小米已经提前签订全年供货协议，并通过调整部分机型价格、改善产品结构来应对压力。 供应商交来的报价，与消费者愿意接受的价格，正在挤压手机厂商的选择。 9月20日，长鑫带来了另一种变化。在世界制造业大会上，公司宣布第五代DRAM技术平台量产。据消息，新平台每片晶圆的裸片产出数量较第四代提升至少50%，基于该平台的LPDDR5X产品，面向中高端智能手机等便携设备。 长鑫在2026世界制造业大会上宣布第五代DRAM技术平台量产 一边是手机越来越贵，一边是国产内存制造效率提高，消费者不由开始期待：长鑫能不能把价格打下来？ 但是这个愿望实现可能没那么容易。 长鑫能制造更多符合要求的内存，意味着手机厂多了一种供货选择。至于每颗芯片能便宜多少，取决于实际成本和采购谈判；手机能否跟着便宜，仍取决于品牌的整机定价。 但好消息还是有的，这次高端国产替代推进得比较快。 新一轮拉扯 新一轮旗舰机发布季已经到来，手机厂的内存采购价格仍在高位。TrendForce在9月9日的移动DRAM分析中判断，三季度合约价涨幅因高基数和买方库存增加而收窄，预计四季度进入高位盘整。同时，原厂的资源仍在向服务器和高带宽内存倾斜。 采购价停留在高处，手机厂就得继续消化这笔支出。下一款手机的配置、售价和利润，要在这个成本基础上重新安排。 三星、SK海力士、美光等厂商面对多个市场的订单，会根据收益、客户需求和制造条件安排资源。服务器与AI需求增长，改变了手机厂争取供货时所处的环境。原厂的新增投资流向、不同产品的扩产顺序，会影响移动内存未来的供应。 手机厂很难靠自己的销量，决定整个上游的资源安排。 上下游的拉扯情况已经非常明显。界面新闻7月21日援引行业人士称，OPPO、vivo此前拒绝了三星第三季度的报价；截至该报道发稿，两家并未回应。按这一报道，两家手机厂正在采购环节与上游争取价格空间。 手机厂还可以调整产品配置。一款原本计划配置16GB运行内存的手机，如果改用12GB，可以少采购一些容量，却可能在同档产品对比中吃亏；维持配置和价格，则需要从别的成本或利润中消化差额。提高售价还要面对另一个问题：消费者完全可以继续用旧手机。 端侧AI又让配置取舍多了一层考虑。模型在本地运行，需要与操作系统、其他应用共同使用内存。更大的容量能为模型和运行数据留下空间，实际体验还取决于带宽、功耗、处理器能力与软件优化。一味压缩内存，也可能限制手机未来能够承担的任务。 这意味着，手机厂既要控制眼前的采购费用，也要考虑产品卖出去之后还能支持什么功能。 涨价需要新的体验来解释，而新的体验又可能需要更多投入。对于原本依靠配置和价格竞争的品牌，这个矛盾几乎是亘古不变的。 更有竞争力的国产内存，因此有机会进入手机厂的采购方案。维持原本打算缩减的配置，或者让下一代少涨一点，都能给品牌带来实际收益。 长鑫开始冲击旗舰线 长鑫进入这场谈判，其实已经有了产品和客户基础。 公司在2025年10月发布的官方信息中披露，8533Mbps和9600Mbps的LPDDR5X产品已于当年5月量产，更高速率的产品则进入送样阶段。换言之，这次第五代平台量产，发生在长鑫已经具备LPDDR5X产品的基础上。 长鑫LPDDR5X产品资料图，发布于2025年10月 长鑫产品线的公开最高速率已进入海外同类产品的高端档位。手机厂有了比较同档产品的机会，采购评估也会继续深入到功耗、可靠性、成本和持续交付能力。第五代制造平台的价值，正是在这些供货条件上进一步争取竞争力。 长鑫此次升级的是制造平台，LPDDR5X则是应用这一平台的产品之一。 手机厂需要持续、足量的交付，也需要有竞争力的价格。新制造平台有助于改善供货和成本条件。 此次公布了几项具体工艺指标： 通过四重曝光，内存阵列有源区半间距缩小至11.95纳米；存储电容深宽比达到45∶1；核心功能区高度缩小至6762纳米。这些变化发生在存储阵列及其局部结构中。按统一容量基准计算，单片晶圆能产出更多裸片，让长鑫有机会用相同的晶圆投入供应更多内存。 海外厂商也在提高制造效率。美光称，其1γ工艺较上一代1β的晶圆位元密度提高30%以上；长鑫此次公布的至少50%，采用的是相对上一代平台的裸片产出数量口径。两家公司都在通过工艺迭代，提高晶圆的利用效率。长鑫面对的海外供应商，也在持续改善成本。 如果相同晶圆投入能够得到更多合格、可销售的容量，制造成本就有机会被更多产品分摊。在设备和投片受到约束时，单位晶圆效率改善也可以增加产出。这会影响手机厂每一批订单的采购条件。 从每片晶圆多产出裸片，到形成稳定供货，还要经过良率爬升和量产推广。裸片数量乘以合格比例，决定可销售产出；新平台的采用范围和交付进度，则决定这项效率改善能覆盖多少订单。 长鑫已经披露了部分手机客户。 公司2026年半年报将小米、传音列为LPDDR5/5X供应链客户；OPPO、vivo、联想的合作对应LPDDR4X，荣耀则被列为公司层面的合作客户。长鑫与这些品牌的合作，分布在不同产品代际和业务范围内。 9月16日上市的努比亚NaviX Ultra已经披露了具体供应商。中兴当日公告明确列出，这款手机采用长鑫、三星等厂商最高速率达10667Mbps的LPDDR5X产品。 国产与海外原厂由此进入同一款手机的供货体系，品牌可以在多家供应商之间安排采购。 这个案例把竞争具体到了三星身上：长鑫已经获得在同一款手机中供货的机会。采购部门下一批多给哪家一些订单，要继续比较价格、交期和实际表现。 图3 努比亚NaviX Ultra与长鑫合作海报。图片来源：努比亚、长鑫； 小米也有更新的合作进展。长鑫9月7日官方公告称，其LPDDR6在小米18 Fold上实现首发量产。双方在LPDDR5/5X供应链合作之外，又把合作延伸到了下一代旗舰内存。 供应链报道还提到了苹果与华为。8月6日，《每日经济新闻》援引外媒报道称，苹果曾与长鑫洽谈LPDDR5X价格，压价要求遭拒；同篇报道还称，华为、小米通过长期合同锁定产能。这些洽谈和预订消息，让价格与供货安排成为品牌和长鑫之间的另一条谈判线索。 手机品牌也可能通过经销商采购。长鑫半年报披露，公司同时采取经销与直销模式，经销商买入后再向终端客户销售，并自主决定分销方式和销售价格。制造端省下的成本，经过不同采购渠道，到手机品牌手里可能成为不同的报价。 长鑫手机客户及合作范围 已经发生的份额变化，更多来自旧代产品。TrendForce在8月28日更新的二季度移动DRAM报告公开摘要中，将三星退出LPDDR4X与长鑫扩大份额联系起来，并指出美光在二季度策略性减少了对手机品牌的供货。长鑫由此获得补充供应的空间，LPDDR5X则把它