超过美国，中国成巴西医疗器械最大进口来源国

文 | 好望角 10月27日，巴西南部圣卡塔琳娜州首府弗洛里亚诺波利斯，迎来了一批中国医疗设备企业的高管。 联影医疗董事长张强与当地政府签署合作协议，计划投资5.35亿雷亚尔，在距离圣保罗约500公里的若因维利市建设工厂。 这座规划面积约8000平方米的工厂，将生产磁共振成像和肿瘤放射治疗设备，预计创造200至500个工作岗位，首期建设计划于2027年下半年启动。 项目选址用了将近一年。 联影团队考察了圣卡塔琳娜州的多个城市，还专门走访伊塔雅伊、纳韦甘蒂斯和伊塔波阿等港口，最终选择若因维利的Perini工业园。 一家中国医疗设备制造商，开始为在巴西生产高端医疗装备寻找厂房和供应链。 这项投资背后，还有一组刚刚公布的数据。 9月22日，巴西创新医疗产业联盟ABIIS发布2026年上半年行业报告。巴西从中国进口医疗器械6.965亿美元，占全部进口额的21%，超过美国的20%和德国的12%。 图注：2026年1—6月巴西医疗器械进口来源国份额。来源：ABIIS、Comex Stat。 中国成为巴西医疗器械第一大进口来源国。 2025年的时候，美国还以17.1%的份额排名第一，德国为14.9%，中国只有12.4%，位列第三。2026年上半年，中国的进口额份额跃居榜首。 图注：2025年巴西医疗器械进口来源国结构。来源：ABIIS、Comex Stat。 但中国医疗设备在巴西的增长，已经从一次性耗材、医院基础设备，延伸到影像诊断、生命监护以及高端医疗装备。 一、巴西医院，开始买更多中国设备 巴西医疗市场发生了什么？ ABIIS数据显示，2026年上半年，巴西医疗器械进口总额为33.55亿美元，同比增长8.2%；出口4.56亿美元，同比下降5.9%。 半年贸易逆差达到约29亿美元。 与此同时，巴西医疗器械表观消费量增长7.5%。 需求来自不断增加的医疗活动。2026年上半年，巴西统一卫生系统SUS共完成约328万例手术，同比增长4.5%；门诊诊断检查约26.2亿次，增长3.7%。 其中，磁共振诊断检查量增长16.7%。 医疗服务网络也在扩张。 截至6月底，SUS拥有103193家医疗服务机构，比2025年底增加1959家；非SUS医疗服务机构达到375899家，半年增加17251家。 更多检查、手术和诊疗机构，意味着医院需要持续采购设备、试剂和医用耗材。 巴西拥有超过两亿人口，公共医疗体系覆盖全国，私人医院和医疗保险市场也相当发达。 两类医疗体系形成了层次丰富的设备需求。 大型私立医院对高端影像、生命监护和诊断技术有持续采购需求。公共医疗系统则需要在有限预算内扩大检查和治疗能力。 这为能够提供多种价格带产品的制造商创造了机会。 中国医疗设备的增长，首先发生在这轮需求扩张之中。 根据中国医药保健品进出口商会统计，2026年上半年，中国医疗器械对巴西出口约7亿美元，同比增长28.9%，在主要出口市场中增速突出。 带动增长的品类包括一次性医用耗材、按摩康复器具和牙科耗材。 中国对巴西出口的增长，包含大量制造业规模优势明显的产品。医院使用的注射、输液、护理和基础诊疗用品，仍然构成中国医疗器械国际贸易的重要部分。 但另一批产品，正在逐渐进入巴西医院价值更高的采购清单。 二、中国已经进入医院的影像和监护系统 ABIIS今年一季度的细分进口数据，提供了更清晰的产业结构。 在医学影像设备及相关耗材领域，中国是巴西最大的进口来源国，进口额约7000万美元，占该品类的39.6%。 在医院生命支持和监护设备领域，中国占29.1%。 实验室分离、转运及混合设备，中国占39.3%。 医用防护用品和医院家具两类产品，中国的进口份额分别达到66.8%和68.6%。 这几类产品横跨不同的技术领域。 医用家具和防护用品，主要体现制造规模、成本和供应链效率。 生命支持与监护设备，则涉及传感器、信号处理、设备可靠性、临床操作以及医院信息系统兼容等能力。 医学影像设备对制造商的要求更复杂。 一套大型磁共振设备，需要磁体、射频、梯度系统、图像处理软件，以及安装调试和长期维护。 影像诊断设备还需要持续适应临床需求，帮助医院缩短检查时间、提高诊断效率。 中国制造商已经能够提供覆盖多个技术层次的产品。 但中美企业在巴西的优势领域仍然存在差异。 今年一季度，美国在体外诊断试剂进口中占30.2%，在体外诊断设备和分析仪器中占28.5%。 心血管、骨科、眼科，以及部分高端实验室分析设备，也由美国企业占据领先进口来源位置。 这些业务涉及试剂配方、临床应用、专利、医生使用习惯和长期设备装机基础。 尤其是体外诊断，医院采购分析仪之后，还需要长期购买配套试剂。 设备装机形成的客户关系，可能持续多年。 由此可以看出，医疗器械进口额第一，只是中国供应链进入巴西医疗市场的一项阶段性成绩。 份额增长背后，既有医用耗材的大规模交付，也有生命监护、超声和影像设备的技术进步。 中国制造商能获得多少利润，还取决于产品结构及医院持续采购的服务和耗材。 三、迈瑞和联影，正在做两门生意 国内医疗设备企业的财报，能够进一步解释这些变化。 2026年上半年，迈瑞医疗实现营业收入177.47亿元，其中国际业务收入94.71亿元，同比增长约13.7%，占整体收入的53%。 图注：巴西阿马帕州Porto Grande医院使用迈瑞A9麻醉工作站。来源：阿马帕州政府新闻机构。 拉丁美洲业务收入达到16.62亿元，高于上年同期的13.90亿元，同比增长约19.5%。 这组拉美收入涵盖多个国家，巴西单一市场的贡献尚未单独披露。 但它说明，中国头部医疗设备企业已经在当地建立起具有规模的经营业务。 迈瑞的产品主要覆盖生命信息与支持、体外诊断和医学影像。 其2026年半年报显示，生命信息与支持业务收入48.11亿元，体外诊断业务68.65亿元，医学影像业务28.36亿元。 国际超声业务继续增长，超高端系列超声产品收入同比增长超过30%。 迈瑞的优势来自较为丰富的产品组合。 一家医院采购监护仪、麻醉机、超声设备或者体外诊断产品，可以通过同一家供应商获得多个品类的设备，以及配套服务。 这有助于降低采购协调、设备培训和维修管理的复杂程度。 联影医疗走的是另一条路径。 2026年上半年，联影收入70.52亿元，同比增长17.22%。 其中海外收入17.65亿元，同比增长超过50%，海外收入占比提高至25.02%。 联影的产品集中在磁共振、CT、分子影像、放疗等领域。 图注：累西腓Real Hospital Português医院磁共振检查控制室。来源：Jornal do Commercio。 这些设备单机价值较高，研发投入和技术门槛也更高。 今年5月，联影在圣保罗放射学大会JPR上展示了包括高端磁共振、CT和新一代超声在内的产品。 公司披露，其产品已经进入巴西Hospital Israelita Albert Einstein等医疗机构，并与当地影像诊断机构建立合作。 这些客户案例意味着，中国高端影像设备开始进入巴西成熟的临床使用体系。 但对医疗设备企业来说，卖出机器只是收入的一部分。 一套大型影像设备投入运营以后，需要长期维护、校准、软件更新和零部件更换。 大型医院采购设备时，也会考察供应商的维修响应时间、备件