广东有着最厚的核电家底，但AI的电力牌被浙江抢先打出去了

文 | 预见能源 预见能源了解到，日前，国家发改委、国家能源局、工信部、国家数据局四部门联合印发《关于促进人工智能与能源双向赋能的行动方案》，首次明确“探索核电、氢能等能源以直连方式为算力设施供能”。 这份文件在制度层面撕开了一道口子——核电不再只是电网里的基荷电源，它可以拉一条专线，直接接到数据中心的配电房里。全球范围内，微软、Meta、亚马逊已经用数十亿美元的长期协议证明了这个方向的可行性。而在中国，坐拥全国最大核电装机增量的广东，正站在核电与算力两条增长曲线的交汇点上。 全球的科技巨头， 都在抢核电站“户口”？ 科技公司对核电的执着已经超越了姿态，变成了资产负债表上的真金白银。 微软在2024年与星座能源签下一纸20年协议，投资16亿美元重启宾夕法尼亚州三哩岛核电站1号机组。835兆瓦的电力容量将全部专供微软数据中心，施工进度加速，预计提前至2027年投运。 另外一家科技巨头公司，Meta，在2026年1月公布三项核电协议，涉及Vistra、Oklo和TerraPower，到2035年锁定的核电总容量达到6.6吉瓦，一跃成为全球科技公司中最大的核能买家。仅Vistra一单就覆盖三座核电站、超过2.6吉瓦的容量，协议期限全部为20年。20年意味着什么？意味着Meta判断AI对电力的需求不是周期性的，而是结构性的、不可逆的。用80美元/兆瓦时左右的固定价格锁定二十年电力成本，在今天看是一笔昂贵的投资，在电价长期上行的趋势下，可能是一份远见。 亚马逊在2025年6月与Talen能源签署了截至2042年的长期购电协议，从宾夕法尼亚州Susquehanna核电站直购1920兆瓦核电，为AWS数据中心供电。谷歌的路径略有不同，与Kairos Power合作部署500兆瓦先进核反应堆，押注下一代小型堆技术，计划2030年起为数据中心供电。 这些协议有三个共同点：全部是长期协议，全部锁定固定电价，全部指向数据中心直供。全球科技巨头的集体行动传递了一个信号——核电正在从AI的“选项之一”变成“基础设施”。 大湾区的算力饥渴症， 广东有药 国内核电版图上，广东的分量足够重。 2026年一季度，广东核电发电量260.1亿千瓦时，居全国首位。大亚湾核电站已安全运行32年，累计向香港输送清洁电力超3200亿千瓦时，占香港全社会用电量的四分之一。太平岭核电6台“华龙一号”机组总投资超过1200亿元，1号机组已于2026年4月投产发电，4号机组于5月刚开工，全部建成后年发电量近550亿千瓦时。 550亿千瓦时是什么概念？广东全省2025年数据中心用电量约110亿度。仅太平岭一个项目的年发电量，就能覆盖全省数据中心现有用电需求的四倍以上。核电已是广东仅次于火电的第二大电源，更关键的是产业链完整度——从设计、设备制造、工程建设到运营，广东拥有一整条核电产业链。中广核在运核电机组29台、装机容量3304万千瓦，在建机组19台、装机容量2302万千瓦，其中17台采用“华龙一号”三代核电技术。 与此同时，2026年4月，广东307家数据中心单月用电量突破10亿千瓦时，同比增长17.42%。韶关集群的增速更夸张，2025年全年用电量超1.7亿千瓦时，同比暴涨751%，2026年1月用电量2634万千瓦时，同比翻了十倍。大湾区是中国算力密度最高的区域之一，对电力的要求既看总量也看稳定性——核电恰好是少数能同时满足这两个条件的能源形态。 一度电便宜五分钱， 算力成本战打到能源端 核电直连算力，最终要算的是经济账。 数据中心运营成本中，电费占比约28%，剔除固定资产折旧后进一步升至38%。对于一个年耗电10亿度的超大规模智算中心，电价每降低0.05元/千瓦时，每年就能省下5000万元。已有的测算显示，部分省市算电协同能够降低用户电费超过0.05元/千瓦时。2026年5月投运的我国首个大规模算电协同绿电直供项目，相比东部沿海地区有望年均节省1亿元电费成本。 绿电直连之所以便宜，是因为可以少交过网费，核电直连如果走通这条路，经济优势会更突出。核电利用小时数常年超过7000，远高于风电光伏，单位供电成本分摊到全生命周期后具备稳定的可预期性。 广东核电的电价机制自2026年起，正在迅速发生变化。广东核电机组不再执行变动成本补偿机制，在市场化电价触底0.372元/千瓦时的最差情况下，核电实际上网电价仍有上浮空间。核电在广东电力市场中的定价弹性在增加，为直连的商业模式打开了更多可能性。 预见能源算了一笔粗略的账：如果广东核电直连数据中心能实现0.05元/千瓦时的成本优势，按全省数据中心年用电量120亿度计算，每年可为算力企业节省约6亿元电费。这个数字会随着算力用电量的持续增长而放大。电力成本，正在从运营费用升级为AI产业的核心竞争力。 福建浙江都在抢跑， 广东什么时候亮底牌？ 核电加算力这张牌，不止广东一家在打。 从核电发电量看，2026年一季度广东（260.1亿千瓦时）、福建（222.1亿千瓦时）、浙江（190.9亿千瓦时）三省占全国核电总发电量的60%以上。从核电渗透率看，福建高达29.29%，全国最高，清洁能源装机占比达66.8%。福建凭借宁德、福清、漳州等多基地布局，已形成全国最密集的核电集群。 但浙江在模式探索上领跑半个身位。2026年1月，中国核电与阿里巴巴控股子公司等合资成立中核（象山）核能有限公司，注册资本2.5亿元，依托象山金七门核电项目探索核电直供数据中心模式。这是国内第一单科技公司与核电央企在资本层面的直接合作，虽然当前规模不大，但示范意义明确。 预见能源认为，广东的差异化优势在于产业纵深。完整的核电产业链、大湾区密集的算力需求、全国第一的核电装机增量，这三项叠在一起，构成了短期内其他省份难以复制的综合条件。核电设备制造、工程建设、运营维护等环节正在进入新一轮投资周期，太平岭6台机组总投资超1200亿元，平均单台投资超200亿元。中广核正在推进华龙一号2.0版示范项目并前瞻布局3.0版的研发。 更有想象空间的是物理层面的“硬连接”。如果能率先在核电基地周边布局智算中心集群，通过直连专线实现就近供电，形成的综合优势会相当可观：一边是稳定的零碳基荷电源，一边是持续膨胀的AI算力需求，中间用一条专线连起来。这条路一旦走通，广东在AI产业版图中的位置将不止于算力规模，还会叠加一层能源成本的护城河。